Garanti BBVA Yatırım, bugün yayımladığı Finansal Piyasalar Stratejisi 2026 raporunda hisse senedi model portföyünü yatırımcılarla paylaştı. Raporda, 2026 yılına girerken sektör bazlı genellemeler yerine şirket bazlı seçiciliğin ön planda tutulduğu vurgulandı.
8 hisselik dengeli portföy
Garanti BBVA Yatırım tarafından oluşturulan model portföy, 2 banka ve 6 banka dışı hisseden oluştu. Kuruluş, portföy dağılımının dengeli bir yapı sunduğunu ve farklı sektörlerden seçilen hisselerle risk–getiri dengesinin gözetildiğini belirtti.
2026 model portföyünde Akbank yüzde 11, Aselsan yüzde 8, BİM Birleşik Mağazalar yüzde 14, Emlak Konut GYO yüzde 14, Türk Hava Yolları yüzde 14, Tüpraş yüzde 14, Türkiye Sigorta yüzde 14 ve Yapı Kredi Bankası yüzde 11 ağırlıkla yer aldı.
Bankacılık hisselerinde güçlü bilanço vurgusu
Raporda Akbank için güçlü sermaye yeterliliği, sağlam likidite yapısı ve risk yönetimi ön plana çıkarıldı. Yapı Kredi Bankası ise güçlü kârlılık görünümü ve aktif kalitesiyle model portföyde yer alan diğer banka hissesi oldu.
Sanayi, perakende ve havacılık öne çıktı
Sanayi tarafında Aselsan için güçlü bakiye siparişler ve ihracat artışı beklentisi vurgulandı. Perakende sektöründe BİM Birleşik Mağazalar’ın kâr marjlarında ve pazar payında iyileşme potansiyeline dikkat çekildi.
Havacılık tarafında Türk Hava Yolları, güçlü yolcu trafiğinin sürmesi beklentisiyle portföyde yer alırken, enerji sektöründe Tüpraş güçlü ürün marjlarıyla öne çıktı.
GYO ve sigorta hisseleri portföyde yer aldı
Raporda Emlak Konut GYO için faiz indirimleriyle birlikte 2026 yılında konut projelerinde hızlanma beklentisi dile getirildi. Türkiye Sigorta için ise tarihi düşük bileşik oran ve sürdürülebilir net kârlılık vurgusu yapıldı.
Garanti BBVA Yatırım, 2026 yılında piyasalarda oynaklığın sürebileceğine dikkat çekerken, açıklanan model portföyün bu ortamda defansif özellikler ile büyüme potansiyelini birlikte sunduğunu ifade etti.
